Что такое японские свечи и как их читать

Содержание

• Что такое японские свечи
• История появления японских свечей
• Как читать японские свечи
• Основные паттерны японских свечей 
• Плюсы и минусы торговли по свечам
• FAQ

Что такое японские свечи

История появления японских свечей

Этот вид графика обязан своим названием стране происхождения — Японии. Японские торговцы рисом начали применять технический анализ еще в XVII веке — практически с самого зарождения биржевых торгов. Немалый вклад в популяризацию этого интервального графика внес рисовый трейдер Хомма Мунэхиса, который считается фактическим изобретателем японских свечей.

Одно из важнейших достижений Хоммы — его стремление понять и описать «психологию рынка». Он изучал цены на рис в течение 15 лет (с момента появления фьючерсов на рис в Японии в начале 18го века) и пришел к выводу, что психологический аспект торговли критически важен для успеха на финансовом рынке и что эмоции трейдеров оказывают определяющее влияние на цену риса.

Хомма удалось описать «бычий рынок» и «медвежий рынок», отличия между ними, а также некоторые паттерны движения цен — в процессе их изучения и был придуман метод отображения сразу четырех показателей вместо одного:

• минимальной цены
• максимальной цены
• цены открытия
• цены закрытия

Как читать японские свечи

Тело свечи (ее объемная часть) показывает цену открытия и закрытия: при росте верх показывает цену закрытия, а низ — цену открытия. При падении цены эти характеристики меняются местами, и цена закрытия отображается внизу.

Тело также окрашивается в зеленый и красный цвета: если свеча зеленая, то это означает рост цены, а красный — падение.

Если свеча полая, то это означает рост цены, а если она закрашена, то это указывает на ее падение.

Ценовой диапазон отображает фитиль — тонкая линия, выступающая из «тела» свечи. Верх фитиля указывает на самую высокую цену, по которой торговалась акция, а низ фитиля — на самую низкую. Если фитиль отсутствует, то используется верхняя или нижняя часть тела свечи.

Три элемента помогают прогнозировать движение в определенный период времени. Если свеча имеет длинное тело зеленого цвета без фитиля, она указывает на сильный рост числа покупателей.

Если фитиль выше самого тела, значит активы какое-то время показывали высокий уровень волатильности — это случается, если покупатели долго соперничали за преобладание на рынке и в итоге победили.

Короткая красная свеча с большим фитилем сверху свидетельствует о том, что позитивные настроения покупателей подтолкнули цену вверх, но медведям удалось обрушить ее вниз перед закрытием рынка. А если фитиль вообще отсутствует, то уровень открытия или закрытия был одновременно максимумом или минимумом рынка.

Основные паттерны японских свечей
 

В графическом анализе существуют десятки свечных формаций, которые являются сигналом к действию — для описания всех моделей потребовалось бы несколько книг, поэтому мы ограничимся разбором лишь нескольких популярных паттернов.

Названия паттернов часто бывают крайне причудливыми и могут сбивать с толку начинающих трейдеров. Тем не менее, их «странность» помогает запоминать яркие образы паттернов и быстрее распознавать их на графике.

Торговые паттерны на фондовом рынке принято делить на два основных типа, исходя из их отношения к текущему тренду: разворотные и трендовые (также известные как паттерны продолжения).

Доджи

В идеальном варианте у свечи нет тела — то есть по форме она напоминает меч без рукоятки или крест.

Для того, чтобы сформировался этот паттерн, цены открытия и закрытия должны совпасть. Даже минимальное тело отнесет свечу к этой категории. Любая вариация этого паттерна — это сильный сигнал смены тенденции на таймфреймах от 30 минут и выше.

Двойная вершина

Двойная вершина — это паттерн разворота, напоминающий букву «М». Цена актива пытается продолжить движение вверх, дважды доходя до линии сопротивления и дважды от нее отталкиваясь. После такой формации чаще всего начинает формироваться нисходящий тренд.

Двойное дно

Двойное дно напоминает букву «W» и формируется после продолжительного нисходящего тренда. В отличие от двойной вершины, этот паттерн показывает, что после второго контакта с уровнем сопротивления цена развернется вверх.

Голова и плечи

Этот паттерн состоит из первого пика цены («левое плечо»), за которым следует более высокий пик («голова»), а завершает формацию более низкий пик («правое плечо»). Через две точки минимумов проводится полоса условной «шеи». Такой паттерн сигнализирует о том, что после формирования «правого плеча» цена, скорее всего, отскочит и перейдет к снижению. Продажа обычно осуществляется сразу после пробития ценовой линии ниже уровня «шеи».

Также есть обратный вариант этой фигуры — так называемая «перевернутая голова и плечи». Подобный паттерн сигнализирует о скорой смене нисходящего тренда восходящим. В этом случае цена акции достигает трех последовательных минимумов, разделенных временными подъемами: «головой» считается второе — самое низкое — падение, а первое и третье падение («плечи») — немного выше «головы».

Окончательное ралли после третьего падения сигнализирует о том, что медвежий тренд развернулся и цены, скорее всего, продолжат ралли вверх.

Клин

«Клин» — паттерн разворота. Он образовывается как на максимумах, так и на минимумах графика, как бы «зажимая» его между двумя линиями — линией поддержки и линией сопротивления. Цена может несколько раз подниматься и опускаться в пределах этих линий. «Пробитием» (концом паттерна) считается выход цены ниже поддерживающей линии или выше линии сопротивления.

Этот паттерн, наряду с «треугольником», считается наиболее опасным для новичков, так как на нем сложно предсказать, когда случится «пробой» — иными словами, когда ценовая линия выйдет за пределы шаблона.

Треугольник

Треугольник — один из наиболее важных паттернов в теханализе. Встречаются три вида треугольников: восходящий, нисходящий и симметричный.

Нисходящий треугольник — это сужающийся паттерн, который чаще всего формируется на медвежьем рынке. Фигура формируется снижающимися максимумами, в то время как минимумы находятся примерно на одном уровне. Верхняя сторона нисходящего треугольника направлена вниз, а нижняя расположена горизонтально или с небольшим наклоном.

Понижающиеся максимумы говорят о том, медведи готовы продавать актив с более низких ценовых уровней. Давление со стороны покупателей отсутствует, указывая на то, что они не смогут отстоять нижний уровень поддержки — за этим уровнем скапливаются стоп-лоссы трейдеров, удерживающих длинные позиции. Как только цена пробьет линию, стоп-лоссы начнут срабатывать, тем самым ускоряя дальнейшее падение цены.

Восходящий треугольник — противоположность нисходящему. Он формируется растущими минимумами, что говорит о силе покупателей, в то время как максимумы находятся примерно на одном уровне.

Растущие минимумы свидетельствуют о силе быков, которые готовы покупать на более высоких ценовых уровнях. Если цена долго удерживается вблизи уровня сопротивления, то это указывает на растущее давление со стороны покупателей. За верхней линией паттерна скапливаются стоп-лоссы трейдеров, играющих на понижение — при пробитии этого уровня сопротивления можно ожидать резкого роста котировок.

Симметричная модель более нейтральна, чем восходящий и нисходящий варианты треугольника. Торговать по ней сложнее: паттерн характерен повышающимися минимумами и снижающимися максимумами, что означает, что волатильность на рынке сжимается. Продавцы и покупатели наращивают объем своих позиций, что в итоге приводит к резкому движению цены в любую сторону.

Плюсы и минусы торговли по свечам

Этот вид графика отображает цену очень наглядно и подробно — на «свечах» можно рассмотреть много полезных данных, быстро определить направление тренда и принять торговое решение. С помощью свечного анализа трейдер может сделать моментальный вывод о потенциальном ценовом движении.

Когда другие инструменты технического анализа будут терять актуальность и даже приводить трейдеров к убыткам, паттерны свечного анализа, хоть и претерпят небольшие изменения, по-прежнему будут работать. Здесь стоит отметить, что «по свечам» торгуют уже несколько веков — долговечность этой модели отражает ее надежность и универсальность.

Несмотря на положительные стороны этого типа графика, все же нужно обладать определенным опытом, чтобы уметь применять свечные модели на практике и вовремя распознать ценовые изменения. Как и другие неавтоматизированные стратегии торговли, трейдинг по свечным паттернам вряд ли подойдет новичкам — абсолютно точно не стоит сразу же начинать торговать по свечам за реальные деньги.

Кроме того, по-настоящему четкие и однозначные свечные модели — довольно редкое явление. В итоге трейдеру придется постоянно выбирать: либо открывать сделку по спорному сигналу, рискуя закрыться в минус, либо ожидать идеально правильного паттерна, просиживая дни и недели без сделок и прибыли.

Торговля на финансовых рынках всегда сопряжена с высоким уровнем риска. Помните, что для каждого актива обязательно проводить дополнительные проверки, а не полностью полагаться на графики или отдельные инструменты теханализа. Цена акции, криптовалюты или другого актива может упасть или вырасти очень быстро, а потому не стоит вкладывать сумму больше, чем вы готовы потерять. Для того, чтобы снизить риски, также рекомендуется всегда устанавливать стоп-лосс.

FAQ